empty
17.03.2021 03:50 PM
Experts warn of risks with cryptocurrency trades

CoinShares has published impressive data on cryptocurrency funds' growth. Thus, this figure has reached $4.2 billion in 2.5 months. Moreover, inflows are ongoing.

This image is no longer relevant

The boom began with Elon Musk's announcement of Tesla's acquisition of $1.5 billion worth of bitcoin. It instantly pushed the price of the cryptocurrency up. Now the digital asset is being supported by investors' mistrust of the Fed's monetary policy and the anticipation of the market's reaction to inflation with respect to the measures to prevent the consequences of the coronavirus pandemic.

Digital currencies hit their previous high of $3.9 billion in the previous quarter, bringing total inflows of 2020 to $6.7 billion.

The growing popularity of cryptocurrencies results from the active development of the ATM network in the United States.

Of course, bitcoin is taking the lead. Last year, its inflows amounted to $3.3 billion. Ethereum was ranked second with $731 billion.

On Saturday, bitcoin hit last year's highs, reaching $61,781.83. However, it has lost since then as investors consolidated gains amid India's plans to ban cryptocurrencies. On Tuesday, the cryptocurrency was valued at $55,415. Now it is trading between $54,658 and $56,844.

This image is no longer relevant

In total, the benchmark currency gained about 90% over the past year.

"As bitcoin moves into the mainstream and captures greater attention, it will likely draw further scrutiny from regulators in the United States and Asia. The potential for more scrutiny and tighter regulation remains the biggest headwind for bitcoin," Jesse Cohen, senior analyst at Investing.com, said.

Data from CoinShares showed that crypto assets under management surged to $55.8 billion. Last year, AUM for the sector reached $37.6 billion. Digital asset investment providers now oversee assets of more than $5 billion. The largest manager of digital currencies, Grayscale, controls about $43.73 billion, and CoinShares, the second largest crypto fund manager, oversees nearly $5 billion.

At the same time, CoinShares analysis data showed that investors still prefer to choose investment providers mainly engaged in passive tracking of digital assets, instead of active depositors. Thus, passive funds have AUM of $54.1 billion, compared with $786 million for those with active strategies. This suggests that many perceive bitcoin and its counterparts as a means for long-term investments during crises in the bond and stock markets.

Against this background, the Paris-based European Securities and Markets Authority is warning investors of serious risks related to the steep rally of digital currencies. This market is traditionally the most volatile and vulnerable to sharp fluctuations.

This authority's biennial report confirms that the crypto market bears high risks and it is highly volatile. The European Securities and Markets notes that consumers must understand the high risks of buying and owning such instruments, including the risk of losing all of their invested capital.

This image is no longer relevant

Notably, the European Union does not regulate the cryptocurrency market. It is just considering a number of bills to oversee these markets.

Most crypto assets are unregulated in the European Union and new legislation is just under revision by lawmakers.

The market regulation in all countries is yet to come, which is likely to hit the volatile market, forcing investors to lose large sums of money.

What do experienced traders invest in? Read here.

Egor Danilov,
انسٹافاریکس کا تجزیاتی ماہر
© 2007-2025
ٹائم فریم منتخب کریں
5
منٹ
15
منٹ
30
منٹ
1
گھنٹہ
4
گھنٹے
1
دن
1
ہفتہ
انسٹافاریکس کے ساتھ کرپٹو کرنسی کی معاملاتی تبدیلیوں سے کمائیں۔
میٹا ٹریڈر 4 ڈاؤن لوڈ کریں اور اپنی پہلی ٹریڈ کھولیں۔
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    مقابلہ میں شامل ہوں

تجویز کردہ مضامین

ایران-اسرائیل امن کے اشارے نے بازاروں کو ہلا کر رکھ دیا: تیل، سونے اور کرنسیوں کا کیا ہو رہا ہے

ایران کی جوابی کارروائی کے بعد خام تیل کی قیمتیں کئی ماہ کی بلند ترین سطح سے پیچھے ہٹ رہی ہیں۔ وال سٹریٹ اسٹاک اونچی بند، یورپی حصص گر گئے۔

Thomas Frank 16:44 2025-06-24 UTC+2

سرمایہ کار کنفیوزڈ: ڈیٹا کمزور، پالیسی ناگوار، امیدیں بانڈز پر لگ گئیں

فیڈ چیئر پاول کے ریمارکس کے بعد ٹریژری کی پیداوار نے پہلے کے نقصانات کو کم کیا۔ مشرق وسطیٰ میں کشیدگی برقرار ہے کیونکہ ایرانی رہنما ٹرمپ کے ہتھیار ڈالنے

19:46 2025-06-19 UTC+2

مئی 23 کے لیے یو ایس مارکیٹ نیوز ڈائجسٹ

ایس اینڈ پی 500 کے لیے 23 مئی کا آؤٹ لک 5,908 کے قریب مزاحمتی سطح سے بالکل نیچے استحکام کا مشورہ دیتا ہے۔ سازگار حالات میں، انڈیکس 6,318

Ekaterina Kiseleva 13:08 2025-05-23 UTC+2

یہ کہ 13 مئی کے لیے یو ایس مارکیٹ نیوز ڈائجسٹ

سٹی گروپ کے حصص کلیدی تکنیکی سطحوں سے اوپر ٹوٹنے کے بعد مستحکم فوائد پوسٹ کر رہے ہیں، جو کہ مسلسل اُلٹا ہونے کے امکانات کا اشارہ دے رہے ہیں۔

Ekaterina Kiseleva 14:24 2025-05-13 UTC+2

تجارتی امن کی امید: کس طرح امریکہ-چین مذاکرات نے یورپی اسٹاک ایکسچینج کو ہلا کر رکھ دیا ہے۔

مارکیٹوں میں اضافہ: امریکہ اور چین تجارتی مذاکرات میں قریب آ رہے ہیں۔ یونی کریڈٹ گرین میں: منافع توقعات سے زیادہ، پیشن گوئی میں اضافہ۔ دواسازی کمزور: بڑی کمپنیوں

Thomas Frank 15:17 2025-05-12 UTC+2

امریکی مارکیٹ نیوز ڈائجسٹ برائے 25 اپریل 2025

امریکی اسٹاک انڈیکس مسلسل تیسرے سیشن کے لیے اونچی سطح پر بند ہوئے، ٹیکنالوجی کے شعبے میں زبردست ریلی کی وجہ سے۔ Nasdaq میں 2.74 فیصد کا اضافہ ہوا،

Ekaterina Kiseleva 16:34 2025-04-25 UTC+2

امریکی مارکیٹ نیوز ڈائجسٹ 22 اپریل 2025

ایس اینڈ پی 500 اور نیسڈک 100 سست رفتار اقتصادی ترقی پر بڑھتے ہوئے خدشات اور تجارتی ٹیرف کے اثرات کے جذبات پر اثر انداز ہونے کی وجہ سے پھسل

Ekaterina Kiseleva 19:41 2025-04-22 UTC+2

ٹرمپ، فیڈ، اور سونا $3,000 پر؟ مارکیٹیں خطرناک سگنلز کا جواب دیتی ہیں

ڈونالڈ ٹرمپ کی قیادت میں فیڈرل ریزرو کی آزادی کے بارے میں سرمایہ کاروں کی تشویش بڑھ رہی ہے۔ امریکی اثاثے زوال کا شکار ہیں، ڈالر تین سالوں میں یورو

14:03 2025-04-21 UTC+2

امریکی مارکیٹ نیوز ڈائجسٹ برائے 21 اپریل 2025

ایس اینڈ پی 500 اور نیسڈک ایک بار پھر ڈونالڈ ٹرمپ کی جانب سے فیڈرل ریزرو پر تنقید کے بعد پھسل گئے۔ ان کے تبصروں نے مرکزی بینک کی آزادی

Ekaterina Kiseleva 13:42 2025-04-21 UTC+2
ابھی فوری بات نہیں کرسکتے ؟
اپنا سوال پوچھیں بذریعہ چیٹ.
Widget callback
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.